Рабочий для ajax.
<html>
<HEAD>
<script src="http://yandex.st/jquery/1.6.4/jquery.min.js"></script>
<STYLE type="text/css">
<!--
.activeClass{
color:blue;
font-size: 20pt;
}
-->
</STYLE>
</HEAD>
<body>
<ul class="artmenu">
<li><a " href="#" ><span><span>Новости</span></span></a></li>
<li><a href="#" ><span><span>Статьи</span></span></a>
</li>
<li><a href="#"><span><span>Исходники</span></span></a></li>
</li>
<li><a href="#"><span><span>FAQ</span></span></a></li>
<li><a href="#"><span><span>Гостевая книга</span></span></a></li>
<li><a href="#"><span><span>Обратная связь</span></span></a></li>
</ul>
<script type="text/javascript">
// вешаем на каждую ссылку внутри .menu обработчик
$(".artmenu").find("a").click(function(){
// удаляем у старого элемента, класс activeClass
$(".artmenu .activeClass").removeClass("activeClass");
// добавляем к ссылки по которой щёлкнули класс activeClass
$(this).addClass("activeClass");
});
</script>
</body>
</html>
Ссылки на страницы я заменил на #, чтобы не происходил переход, иначе бы демо не работало.