так вы не правильно вытаскивается val
$('#input').val(); - это че такое? символ #input говорит, что надо найти тэг с id = input - допустим, а что бы вытащить значение текущего элемента надо так сделать $(this).val();
а вообще можно так сделать, этот код будет менять ваш width по мере нажимания клавиш на клавиаторе
$('#widthTop').bind('keyup', function(){
curwidth = $(this).val();
if(! isNaN(curwidth )){
$('#textfield').css('width', curwidth + 'px');
}
});