Ну, вот простой вариант для современных браузеров, без лишних перерисовок(script в head):
<script>
document.write(
'<style>',
' a[href="' + location.href + '"]{color:red}',
'</style>'
)
</script>
<a href="http://lookatcode.com/showhtml">this</a>
<a href="/param-pam-pam">that</a>