возможно так
$(".newElement > img").hover (function(){
$(this).parent().find('.delete').fadeIn(100);//показываем крестик при наведении
},function(){
$(this).parent().find('.delete').fadeOut(2000);
});
//удаляем то что попала в контенер
$('div[id*=element]').on('click','.delete', function(){ $(this).remove(); });