[IgorOk]

После использования textarea получаю вот такую строку

<textarea>["&lt;div height='34px' width=15px class=\"error\"&gt;По этому запросу ни чего не найдено.&lt;/div&gt;"]</textarea>

уже лучше, но тоже обработанную браузером. Похоже что при вставлении в тело документа он дизактивирует html код.

Решение своей проблемы нашел.
Перед отсылкой с сервера обрабатываю мою строку Html.Encode,
а после получения из iframe делаю Html.Decode

Хотя, может что нибудь вместо <textarea> попробовать, поэксперементировать. Что бы Encode/Decode не использовать.
Ведь после <textarea> можно Decode сделать и отсечь сам тэги с textarea, то получу требуемое... У меня много длинных стрингов передается, интересно какой способ из этих менее ресурсоёмчее