[CraftLawrence]

<textarea id="test" rows="7" cols="70">Ряд 1
Ряд 2
"Ряд 3
Ряд 4
Ряд 5
Ряд 6"
Ряд 7
Ряд 8</textarea>
<script>
      test.value = test.value.replace(/("[^"]+")/gim, function(a) {
   return a.split(/\n\r?/).join('<newline>')
});
  </script>

Обалдеть. Работает.
Я даже не удивлен, что тут всё на много сложнее, чем я думал. Огромное спасибо!