[laimas]

заменить вывод на присвоение его переменной
$fp = fsockopen(...) ? 'On' : 'Off';
в общем избавится от echo, а как верно это сделать не знаю.

А вам значит не показали как? Либо в своем:

if (!$fp) {
   $fp = 'Off';
} else {
   $fp = 'On';
}

Либо проще записывается тернарным оператором:

$fp = $fp ? 'On' : 'Off';

В чем опять проблемы?